中国铝业回来了

tt

微信号

功能介绍

记录投资，记录时代！

收工，过年。

随着虎年最后一个交易日结束，虎年正式收官。今天，北上资金继续买买买，成交量持续放大，三大指数集体收红，红红火火迎兔年。

年前这10几个交易日里，市场发了个大红包，大家可以过个开心的年了。球哥在元旦期间提前发布了投资主题和配套标的，总算是没有辜负大家的信任，两大投资主题里诞生了不少牛股。

好久没有谈中国铝业了，今天和大脚聊聊中铝。

最近，跌了一年多的有色板块表现比较出色，铜龙头紫金矿业和铝龙头中国铝业的股价都创下了阶段新高。

大家一直念念不忘的中国铝业真的又回来了。

从11月1日开始反弹，两个月时间过去，中国铝业的股价从3.85元涨到了5.22元，涨幅36%。虽然没有2021年那种气势如虹的狂飙态势，但是向上的趋势已经形成。

我在文章《2023年的投资主题》一文中谈过：2023年的投资主题是经济复苏+数字经济两大主题。其中经济复苏包括上游的原材料、中游的制造安装、下游的消费三个方向。中国铝业属于上游原材料方向，逻辑上讲是经济最先启动的方向。

以中国铝业为代表的有色金属反弹，主要有几个逻辑：

逻辑一:经济复苏已是明牌，上游的有色直接受益。2022年有色全年都在下跌，原因是经济增速放缓、需求减弱，导致有色金属库存高企，价格下跌，盈利空间被压缩，最终导致业绩下滑，股价失去支撑。

随着房地产（大量消耗有色金属）行业三支箭发出，经济复苏已经是明牌，有色金属的需求也随之复苏，价格将企稳，有色相关的上市公司是直接受益对象，业绩改善预期增强，成为股价反弹的最强预期。

逻辑二：美联储加息预期减弱，利好有色金属。有色金属突然断崖式下跌，除了需求问题，最主要的是美联储暴力加息，导致美元持续升值，以美元标价的有色大宗商品价格被动下跌，冲击了有色相关上市公司的业绩，导致股价不振。

现在，随着通胀低于预期、失业情况好于预期，美联储加息的预期在减弱，市场预计今年下半年美联储会停止加息，这对有色这样美元标价的大宗而言，属于特大利好预期。有了这样的预期，市场自然会有反应，股价自然开始上涨。股市的表现永远早于市场的表现。

逻辑三：国际有色期货触底企稳，价格开始上涨。以伦敦铝为例，地位以来，价格已经从2000美元涨到了2600美元，中国铝业的涨幅也跟期货的涨幅差不多。期货的作用就是价格发现，期货价格上涨，很快会反应到现货价格上，现货价格也会随之上涨，从而提振上市公司的业绩，推动股价上涨。

目前看来，以中国铝业、紫金矿业为代表的有色金属上涨的逻辑是经济复习的需求增加、美联储加息预期减弱、国际期货价格上涨等几个逻辑支撑。相关的标的，过年期间，我会以春节特别礼物的形式在星球里发布，供大家参考，大家注意查收。

说完中国铝业，咱们来看看今天两大投资主题的表现。

今天的市场，依旧属于数字经济主题，星球里和大家交流过的中国电信涨停、中国联通创新高、中国软件再创新高、中远海科连续三个涨停，股价创下新高。

当然，这些牛股，只是数字经济主题下很少的一部分，星球里比它们拉风的标的多的是，大家多看星球，更多的牛股将会出现在你的账户里。

不仅数字经济主题，经济复苏主题，也很强势，除了有色、石油板块外，我在星球里和大家交流过的金发拉比（出自【一股】栏目）、中航产融（出自《那些低估的经济复苏标的》系列）表现也相当不错，这个两个标的都接过了兔宝宝的上涨接力棒，成为星球里的最新妖股，目前看似乎没有要停下来的迹象。

这些标的都是在上涨以前就全部发到星球里了。由于胆子比较小，属于恐高的苦命人，因此，提前潜伏一直是球哥的主要策略，我认为马后炮是投资里最没用的东西。

由于标的都是在上涨前就已经在星球里交流过了，所以，这些标的涨幅，大家基本上从头吃到尾，星球里持有以上标的的球友很多，再次恭喜大家。

接下来，再看一下中金公司对2022年的预测实现了多少，如下图：

结果很打脸，10个预测，只蒙对了一个，打脸打得生疼。这可是国内的头部券商，没想到宏观判断能力如此之差，就算是扔硬币选正反面，扔10次，也不止一次是正面吧。实在是很无语……

所以，对于机构比如中信、中金等机构的言论听听就行了，没必要当真，这些坐在办公室里指点江山的人哪里能明白市场厮杀的真实情况。真按照它们的预测去投资，那得倾家荡产。

就唠这么多吧，老友们，年后再见，别忘了查收星球里的春节特别礼物。祝大家新年快乐，钱（前）图无量、股市长虹！

在这里，读懂投资；在这里，读懂时代！

更多交流、更多投资机会，欢迎移步知识星球！

在这里，你的问题，都能找到答案！你的疑惑，都能得到解答！

特别声明：本文仅用于验证投资逻辑，不作为实盘买卖建议，不保证任何收益，市场有风险，投资需谨慎！