假期复盘：又有幺蛾子

tt

微信号

功能介绍

假期期间关注度比较高的：俄乌冲突的变量、领导已确认参加上合峰会。

除此以外还值得关注的是，美国中期选举之前（11.8），各种幺蛾子又出来了。

此前有针对芯片的chip4联盟，上周传针对gpu的政策，这周末矛头又指向生物科技：

根据彭博新闻社9月11日的报道，美国总统拜登正准备签署一项行政命令，计划部署资源扩大美国生物制造业规模，从而减少对中国相关产业的依赖。据新闻报道的知情人士透露，白宫期望通过加强美国生物本土制造业（覆盖材料到产品），来降低价格并加强供应链安全。

各家点评，观点大概是类似去年的百日审查，象征意味更浓而落地可行性有限。

另外9.14还有个事情，参议院将审议关于wanwan的法案。

……

其他消息面：

1、8月社融数据

8月社融单月2.43万亿，同比少增5500多亿，其中，企业中长期同比多增2100亿左右，居民中长期同比少增1600亿左右。信贷脉冲（12个月新增社融滚动累计同比）从7月的9.8%，继续回升至10.2%。

2、俄乌冲突：

乌军称9月初以来已重新控制三千多平方公里土地

俄国防部称已将伊久姆和巴拉克列亚地区的部队撤离至顿涅茨克

3、美股：周五，道指+1.19%、纳指+2.11%、标普500+1.53%

4、美财政部：海运俄石油禁令12月5日生效 石油产品禁令明年2月5日生效

5、巴菲特增持西方石油股份至26.8%

6、商务部：搭建“数字经济产业跨境投资促进平台” 赋能中国企业

7、神火股份被要求限产？内部人士：属实 云南神火暂减产10%

8、深交所：本周对涨幅异常的“天顺股份”“粤宏远A”和高转股溢价率的可转债进行重点监控

二、上周行情回顾

1.指数周线

两大指数周线收阳，上证明显比创业板强，收了周线中阳，创业板指破2500点后暂时止跌。就周线级别而言，还不能说下跌趋势结束。

2.超短氛围

短线氛围回暖的一周，指数回暖、连板走出7板。但周二却是涨停数据的顶峰，虽然连板高度拓展了，但打板成功率、高开率、涨停家数都是短暂回暖后逐步分化退潮。

看下周四的连板，2个晋级，半数以上大跌。

3.活跃题材

短线主要几条线活跃：中俄/上合峰会 、能源危机、稳增长-复苏

1.中俄

消息面催化是上合峰会即将召开，内在炒作点是地缘冲突下俄战略转向东方的预期。

这个题材发酵得不是特别明，直到周五都不算有太明显的炒作梯队。主要是龙头天顺股份卡住了连板回暖的节点，作为空间板属性向上打高度。在低位时新疆基建、中俄合作等方向试图跟风，都没有形成板块。周四龙头硬顶炒预期后，发散了一些跟风梯队，博深股份3板、中百集团2板等。

2.能源危机

老能源方面。

受消息面波动影响很大，上周末俄气断供，周中穿插着天然气即日交付价格的暴涨暴跌。

板块演绎来看波动很大、同时各种轮动。周一油气涨停潮，隔日基本没有活口；周二欧洲化工线涨停潮，次日没有活口；周三发酵了电解铝，隔日没有持续性。周五能源线都有修复，欧洲化工、铝部分票有趋势持续性。

绿电。短线核心是传艺科技，个股独立的利好加上连板回暖节点占了一席之地，5板断板，对于钠电池带动一般。绿电内部其他轮动，主要是火电方向，包括火电灵活改造、火电站等。

3.稳增长

地产基建，博弈政策的预期，周五之前板块不断反复活跃，周五爆发。联动更好的是一些趋势票如滨江集团、华发股份。短线连板主要是粤宏远a，走势比较庄，周五被监管尾盘跳水。

三、接下来的思路

关于指数：

上证节前反弹一周，周五阳线的反包有点类似8.11那个阳线，在看似要跌的情况下，在权重的发力下继续走强，实际上周五赛道票、涨停情绪票已经走弱了。

上周讲到上证50底背离，从权重的意义来说上证后续未必多差。但短线来说，这波反弹到了接近前高的位置，同时又没有太多理由支撑继续走强突破。因而这里还是不能太过上头，参考8.11好一点则反复震荡。

基于震荡的预期，轮动可能仍是市场的常态。主要就是几个大方向，稳增长（基建地产），国内外能源危机（欧洲油气/化工/粮食/绿电，国内云南限电），地缘冲突（中俄、美国中期选举前的幺蛾子如14日审议的wanwan相关政策）

这个阶段要重视先手，预期被充分反馈的东西谨慎追高