近期市场交易热点主要围绕金属和华为产业链展开。产业趋势上，智能驾驶重新聚焦FSD前沿突破，叠加国内华为前期智能车动作不断，9月秋季新品发布会预期，海外技术、应用向国内产生映射，智能驾驶有望再起“热潮”；华为Mate 60 Pro上市，“鲲鹏+昇腾”生态持续发力，华为面向“端、边、云”AI基建稳步构建，国产替代有望进一步提速。政策上，房地产政策边际优化力度加大，调降存量房贷利率有望进一步释放消费潜力。
【市场交易热点】近期市场交易热点主要围绕金属和华为产业链。热点一：金属。工业金属方面，需求端，8月财新PMI和官方PMI指数新增订单重回扩张区间，房地产政策优化推动地产反弹，拉动工业金属需求；库存端，铜、铝库存已近低位，伴随需求好转，或进入主动补库阶段量价齐升。贵金属方面，美国偏弱的二季度实际GDP和8月就业数据，降低美联储加息预期，同时去美元化需求抬升贵金属储备需求。热点二：华为产业链。8月29日，华为突然宣布HUAWEI Mate 60 Pro直接上架并售罄，全面开售后亦在一分钟内售罄，可见其产品影响力，新机上线有望引领华为手机销量未来高增长，同时或意味产业链打破部分封锁，国产替代加速。建议关注产业链及芯片等方向进展。
【全球产业趋势】智能驾驶重新聚焦FSD前沿突破，华为Mate 60 Pro上市。产业趋势一：智能驾驶。伴随国内新能源汽车渗透率稳定在30%，传统车辆“金九银十”销售旺季到来，持续夯实汽车智能化基础，即“电动化”。百度萝卜快跑进展披露，商业运行进展顺利。而特斯拉端到端FSD直播首秀，叠加国内华为智能车动作不断，9月华为秋季新品发布会在即，海外技术、应用向国内产生映射，有望推动国内智能驾驶再起“热潮”。产业趋势二：华为产业链。华为Mate60 Pro上线华为商城，华为Mate 60 Pro上市；“鲲鹏+昇腾”生态持续发力，华为面向“端、边、云”的全场景AI基础设施稳步构建，国产替代、自主可控有望进一步提速。
【重要政策】房地产政策边际优化力度加大，调降存量房贷利率有望进一步释放消费潜力。上周政策天平显著向总量政策倾斜，总量政策出台频率明显高于产业政策。北上广深陆续落地认房不认贷，调降存量房贷利率政策落地，地产政策也正进一步边际优化。在这样的背景下，市场风险偏好有望持续改善，进入反弹趋势。建议关注地产政策边际优化下，未来地产销售边际改善的地产链机会；存量按揭贷款利率调降和个税抵扣的增加助力居民消费企稳，后续促消费政策有望持续发力，叠加两节将至，建议关注餐饮旅游等出行链的机会。
【重要资讯】华为：8月29日，华为推出“HUAWEI Mate 60 Pro先锋计划”，在华为商城12:08正式上线。该机为全球首款支持卫星通话的大众智能手机，即使在没有地面网络信号的情况下，也可以从容拨打、接听卫星电话。同时，接入盘古人工智能大模型，为消费者提供更智慧的交互体验。百度：8月31日，百度宣布其全新一代大语言模型“文心一言”正式向公众开放，同时开放的还包括国内首款AI原生对话应用“文心一言APP”，以及具备全新生成式AI能力的百度搜索“AI伙伴”。
【短期产业趋势关注及建议】从短期角度，9月需要重点关注五大具备边际改善的赛道：集成电路（存储、封测、材料）、数字经济（数据要素、数据确权）、汽车智能化（自动驾驶）、消费电子（面板、苹果华为产业链）、有色（铜铝、煤炭、贵金属）。
【中长期产业趋势关注及建议】从中长期角度，我们建议关注AI+科技革命下的数字经济（数据要素）、人工智能、自主可控等产业趋势，以及降本增效驱动下碳中和产业链的新技术路线，电动化智能化大趋势下电动智能汽车渗透率增加。
【全球股市表现】上周全球股市涨多跌少，产业方面，上周A股涨幅较高的产业指数为：AI机器人、先进封装和近端次新股。板块方面，能源、信息技术板块表现较好，日常消费、公共事业板块表现较差。过去一周大涨的200亿美元以上市值公司中，信息技术行业公司居多；过去一周领跌的200亿美元以上市值公司中，医疗保健、日常消费行业公司居多。
【风险提示】宏观经济波动，主观预判存在偏差，产业发展不及预期。
上周，A股涨幅居前的重要主题指数为AI机器人、先进封装和近端次新股。
注：本文所涉及个股均为列示或者代表与相关产业链有关联，不代表个股投资建议，也不代表招商行业研究观点，具体个股推荐请以招商各行业研究组推荐为准。
上周及本周市场交易热点主要围绕金属和华为产业链展开：
宏观数据为引领，政策、库存共振，工业金属有望走出一波上涨行情。宏观数据看，8月财新PMI重回扩张区间，统计局公布的PMI虽仍位于荣枯线下，但新增订单重返扩张区间，库存指标继续低迷，对工业金属有正向支撑。政策看，近期国家密集发布房地产支持政策，铜、铝下游消费量三成左右为地产链，地产触底反弹将对铜、铝需求有正向拉动。库存看，铜、铝库存已跌至近年来低位，随着未来需求好转，或进入主动补库阶段量价齐升。
数据指引美联储加息压力减轻，去美元化需求抬升贵金属储备需求。一方面，美国二季度实际GDP与小非农数据走软，或进一步减轻美联储进一步加息压力。另一方面，本周美元指数略有下降，美债利率在经济下滑预期下亦有回落，贵金属估值上行。除此以外，全球去美元化需求与速度上升，部分央行增加贵金属储备，金属价格强支撑。
华为新机发售火爆，引发消费电子及产业链国产替代关注度，建议关注相关投资机会。8月29日，华为突然宣布HUAWEI Mate 60 Pro直接上架销售并售罄，售价6999元。华为Mate 60 Pro为全球首款支持卫星通话的大众智能手机。9月3日，全面开售后，天猫等渠道的部分颜色Mate 60 Pro手机在发售数秒内即售罄，其他渠道官方旗舰店的各颜色Mate 60 Pro也在一分钟内售罄。华为Mate 60系列上架与快速售罄彰显产品影响力，新机上线有望引领华为手机销量未来高增长。同时，华为手机回归或意味产业链打破部分封锁，国产替代加速。但需要注意的是，华为官网目前仍未公布手机芯片具体类型，具体细节仍需等待。建议持续关注华为产业链及芯片等方向进展。
3、主题与产业趋势变化：智能驾驶重新聚焦FSD前沿突破，华为Mate 60 Pro上市
(1) 特斯拉端到端FSD直播首秀，智能驾驶重新聚焦“智能化”突破
经过上半场电动化，智能驾驶进入下半场后“智能化”将为市场重点聚焦。伴随国内新能源汽车渗透率稳定在30%，传统车辆“金九银十”销售旺季到来，持续夯实汽车智能化基础，即“电动化”。百度萝卜快跑进展披露，商业运行进展顺利。而特斯拉端到端FSD直播首秀，叠加国内华为智能车动作不断，9月华为秋季新品发布会在即，海外技术、应用向国内产生映射，有望推动国内智能驾驶再起“热潮”。
新能源汽车30%渗透率构筑汽车智能化基础。2019年新能源汽车的渗透率只有4.7%，受政府补贴政策和市场需求提升驱动，以2020年为拐点，渗透率迅速攀升至2022年的25.6%，2023年7月已经达到约36%。如果说2019-2022年新能源车对燃油车的替代是汽车智能化的“1-5”阶段，那么新能源车渗透率达到30%和车辆智能化水平的提升，这预示着汽车智能化进入“5-10”阶段。
多家新能源车企披露8月销售情况，总体同比高增。从整体销量看，广汽埃安以单月交付52057辆的成绩实现领跑，同时刷新自身最高月销量；理想8月销量近3.5万辆，成绩位居第二。环比来看，小鹏和哪吒8月销量均突破了20%，月销量较7月有了较大增幅。可见，8月车市淡季不淡，进入9月金九银十销售旺季，新能源销售有望持续发力，为汽车智能化提供更广阔的市场空间。
国内智能驾驶商业运营进展顺利。6月17日，百度旗下自动驾驶出行服务平台萝卜快跑获得由深圳市坪山区颁发的首批智能网联汽车无人商业化试点通知书，可在深圳市坪山区开展L4级无人驾驶商业化收费运营。近日，百度二季度财报披露了萝卜快跑相关进展：“2023年第二季度，百度的自动驾驶服务萝卜快跑供应的自动驾驶订单为约71.4万单，同比增长149%。截至2023年6月30日，萝卜快跑累计向大众提供的自动驾驶出行服务订单达3.3百万单”。
特斯拉端到端FSD直播首秀，“智能化”前沿技术落地再成汽车智能化赛道聚焦点。当地时间8月26日，马斯克亲自上线开启了一场FSD Beta V12试驾直播。在45分钟的直播内，马斯克仅进行了一次干预接管，其他时间车辆在非预设道路上，均能够自行礼让行人、避开路障、路口转向以及选择较优直行道。据称，FSD Beta V12是有史以来第一个端到端AI自动驾驶系统，其改变了传统智能驾驶系统分拆任务交由专门AI模型或模块处理的架构，选择“感知”与“决策”一体化，搭配“视觉”端硬件，以实现智能驾驶的类人驾驶化，即“光子输入，手脚动作控制输出”。端到端FSD直播首秀，将汽车智能化这一赛道的关注点从“视觉”硬件端降本增效重新拉回到“智能化”这一核心，为整体行业技术发展提供了可行道路。
华为汽车“智能化”动作不断，业务数据不弱，9月秋季新品发布会市场期待颇高。4月16日，在2023华为智能汽车解决方案发布会上，华为首发HUAWEI ADS 2.0，其1.0版本已实现基于Transformer的BEV架构，而2.0版本基于道路拓扑推理网络进一步增强，即使无高精度地图也能看懂路、红绿灯等各种道路元素。这一系统已应用于问界M5智驾版、阿维塔品牌全系车型上，后续相应车型上的系统版本将得到相应更新。同时，盘古大模型已融入Harmony 4应用领域的基础底座的搭建中，预计伴随Harmony 4在车机系统领域实现进一步突破，盘古大模型或在汽车智能化方面发挥更大作用。8月11日，华为公布上半年财务信息显示，智能汽车解决方案业务收入为10亿元，增量部件竞争力持续提升，表现不弱。而伴随华为秋季新品发布会将近，“智能化”再成市场焦点之际，市场对华为这一国内汽车智能化的“鲶鱼”抱有一定的期待。
(2) 华为Mate 60 Pro上线，支持卫星通话
华为Mate60 Pro上线华为商城。8月29日，华为最新旗舰机型Mate60 Pro在华为商城上线，12+512GB版本售价6999元。根据官网披露数据，功能方面，Mate 60 Pro支持卫星通话，也接入盘古人工智能大模型；配置方面，搭载鸿蒙操作系统4.0系统，电池容量为5000mAh，支持88W快充。根据网络测速软件测试，华为Mate60 Pro的平均下行速度达到436.66Mbps，上行速度达到70.26Mbps。对比中国信通院《全国移动网络质量监测报告》（2022年第三季度）数据，Mate60 Pro的网速下行速度超过、上行速度接近全5G网络对应均值速率。
信创+算力双轮驱动，“鲲鹏+昇腾”生态持续发力，“端、边、云”的全场景AI基础设施构建持续推进。鲲鹏计算生态围绕鲲鹏CPU构建，华为基于鲲鹏920处理器推出Taishan服务器，并发布了openEuler操作系统、openGauss数据库和鲲鹏开发套件等。围绕鲲鹏CPU，华为已经构建起了包括PC、服务器、存储设备、操作系统、中间件、虚拟化、数据库、云服务、行业应用在内的全栈IT基础设施、行业应用及服务。基于昇腾系列AI处理器和基础软件，华为构建了Atlas人工智能计算解决方案，包括Atlas系列模块、板卡、小站、服务器、集群等丰富的产品形态。“鲲鹏+昇腾”赋能，华为面向“端、边、云”全场景AI基础设施构建稳步推进，深度学习领域推理和训练全流程持续覆盖。信创+算力双轮驱动下，华为产业链环节有望实现新突破，为国产替代、自主可控进一步提速做出贡献。
4、 主题与产业政策变化：房地产政策边际优化力度加大，调降存量房贷利率有望进一步释放消费潜力
上周政策天平显著向总量政策倾斜，总量政策出台频率明显高于产业政策，稳增长持续发力，助推经济企稳向上。此外，北上广深陆续落地认房不认贷，调降存量房贷利率政策落地，地产政策也正进一步边际优化。在这样的背景下，市场风险偏好有望持续改善，进入反弹趋势。建议关注地产政策边际优化下，未来地产销售边际改善的地产链机会；存量按揭贷款利率调降和个税抵扣的增加助力居民消费企稳，后续促消费政策有望持续发力，叠加两节将至，建议关注餐饮旅游等出行链的机会。
稳增长政策发力，助推经济稳定，经济进一步修复预期加强。本周政策天平向总量政策倾斜，出台频率显著高于产业政策，多项减税降费政策出台，提高居民可支配收入；外汇存款准备金率下调，缓解人民币贬值压力。此外，汽车、机械两个领域的行业稳增长方案出台，叠加此前出台的轻工业、钢铁、建材、石化、有色行业稳增长方案，7月19日工信部预告的10个重点行业稳增长的工作方案已出台7个，料还有3个重点行业的稳增长方案尚未出台。政策托底力度加大，助推经济企稳回升，经济有望进一步向上修复。未来，稳增长进一步发力，更多促消费、稳投资的政策有望出台，助推经济回暖。
房地产政策边际优化力度加大，调降存量房贷利率有望进一步释放消费潜力。8月25日，住建部、央行、金融监管总局三部门推动落实购买首套房贷款“认房不用认贷”， 明确居民家庭在申请贷款购买商品住房时，家庭成员在当地名下无成套住房的，不论是否已利用贷款购买过住房，银行业金融机构均按首套住房执行住房信贷政策。8月31日，央行、金管局联合发文（《关于调整优化差别化住房信贷政策的通知》和《关于降低存量首套住房贷款利率有关事项的通知》）。当前，北上广深已经全部落地实施“认房不认贷”政策，满足居民改善性住房需求，除此之外，江苏省、厦门市、武汉市也正推动“认房不认贷”政策落地。
地产政策边际优化力度的进一步加大，或因为“我国房地产市场供求关系发生重大变化的新形势”，房地产已进入供需新形势，进一步边际优化大概率不会刺激房价脱离基本面大幅上涨，增加“人口发展新形势”下的民生压力，反而有助于房地产市场平稳健康发展，进入高质量发展时期，政策边际优化有望助推地产板块边际转暖，建议关注地产边际回暖下的地产链机会。此外，调降存量房贷利率或有望释放千亿级别的资金体量，减轻居民杠杆压力，释放消费潜力，发挥消费拉动经济增长的基础性作用，叠加稳增长政策进一步落地，更多促消费政策有望出台，以及“两节”将至，建议关注餐饮旅游等出行链机会。
我们在9月的策略月报《全面改善，乘势而上——A股2023年9月观点及配置建议》中，提出需要重点关注五大具备边际改善的赛道：集成电路（存储、封测、材料）、数字经济（数据要素、数据确权）、汽车智能化（自动驾驶）、消费电子（面板、苹果华为产业链）、有色（铜铝、煤炭、贵金属）。
从中长期角度，我们建议关注AI+科技革命下的数字经济（数据要素）、人工智能、自主可控等产业趋势，以及降本增效驱动下碳中和产业链的新技术路线，电动化智能化大趋势下电动智能汽车渗透率增加。
上周全球股市涨多跌少，其中能源、信息技术板块表现较好，日常消费、公共事业板块表现较差。
其中，能源板块方面，8月30日美国能源信息署（EIA）公布的数据显示，截至8月25日当周，美国原油库存骤降1058万桶，创下2022年以来最低，预期为减少159.55万桶；供应方面，根据财联社8月31日报道，俄罗斯副总理诺瓦克对该国总统普京表示，俄罗斯与OPEC+就进一步缩减石油出口达成一致，将于下周宣布相关措施。诺瓦克早些时候表示，俄罗斯正与其OPEC+伙伴国讨论将减少石油出口延长到10月的可能性。该国已经承诺9月将每日出口量减少30万桶。原油供应端约束收紧，对油价形成稳固支撑，提振能源板块。
具体来看，美股方面，信息技术、能源板块领涨，公共事业、日常消费板块下跌。8月美国新增非农18.7万，略高于彭博一致预期的17万人，但6-7月数据合计下修11万；同时，劳动参与率回升推动失业率上行，整体就业市场明显减速，偏弱的非农数据降低了市场加息预期。欧股方面，能源、信息技术板块领涨，公共事业、日常消费板块领跌。英国股市普涨，材料、能源板块涨幅较大，日常消费、医疗保健板块涨幅较小。日本股市普涨，能源、工业板块涨幅较大，日常消费、电信服务板块涨幅较小。港股普涨，能源、金融板块涨幅较大，材料、公共事业板块涨幅较小。A股方面，信息技术、可选消费板块领涨，公共事业、金融板块领跌。
过去一周大涨的200亿美元以上市值公司中，信息技术行业公司居多；过去一周领跌的200亿美元以上市值公司中，医疗保健、日常消费行业公司居多。
【拼多多】8月29日，拼多多发布截至2023年6月30日第二季度业绩报告。财报显示，拼多多集团第二季度收入523亿元，同比增长66%。美国通用会计准则下净利润为131亿元，净利润率为25%。具体到业务层面，第二季度来自网络营销服务及其他营收为379.3亿元，较上年同期的252亿元增长50%；来自交易服务营收为143.3亿元，较上年同期的62.2亿元增长131%。
【百度】8月31日，百度宣布其全新一代大语言模型“文心一言”正式向公众开放，同时开放的还包括国内首款AI原生对话应用“文心一言APP”，以及具备全新生成式AI能力的百度搜索“AI伙伴”。数据统计显示，文心一言开放首日，百度搜索有超3亿次需求由生成式智能引擎解决；百度搜索“AI伙伴”当日访问用户数突破400万。
（1）资本市场：证监会指导证券交易所出台加强程序化交易监管系列举措，上交所和深交所增加对程序化交易相关事项的重点监控（☆☆☆）
9月1日，为落实《证券法》有关规定，推动程序化交易规范发展，证监会指导上海、深圳、北京证券交易所制定发布了《关于股票程序化交易报告工作有关事项的通知》《关于加强程序化交易管理有关事项的通知》（以下分别简称《报告通知》《管理通知》），这是证监会顺应市场呼声，深化关键领域制度创新的一项举措，标志着我国股票市场正式建立起程序化交易报告制度和相应的监管安排。《管理通知》主要是加强程序化交易管理工作，与《报告通知》相互衔接、互为配套，共同组成程序化交易监管的基础性制度安排。一是明确证券公司程序化交易管理职责。要求证券公司加强自身及其客户程序化交易行为管理。二是规定证券交易所对包括可能影响证券交易价格、证券交易量或者交易所系统安全的异常交易行为等重点事项加强监测监控。三是明确证券交易所可对高频交易提出差异化管理要求，包括调整异常交易认定标准、增加报告内容等。
9月1日，上交所发布关于加强程序化交易管理有关事项的通知。对下列事项予以重点监控：（一）本所业务规则规定的可能影响证券交易价格、证券交易量或者交易所系统安全的异常交易行为；（二）最高申报速率达到每秒300笔以上，或者单日最高申报笔数达到20000笔以上的交易行为；（三）多只证券交易价格或者交易量明显异常，期间程序化交易大量参与的；（四）本所认为需要重点监控的其他事项。
9月1日，深交所对程序化交易投资者的证券交易行为实行实时监控，对下列事项予以重点监控：（一）本所业务规则规定的可能影响证券交易价格、证券交易量或者交易所系统安全的异常交易行为；（二）最高申报速率达到每秒300笔以上，或者单日最高申报笔数达到20000笔以上的交易行为；（三）多只证券交易价格或者交易量明显异常，期间程序化交易大量参与的；（四）本所认为需要重点监控的其他事项。
（2）房地产：一揽子政策出台（☆☆☆）
存量首套房贷利率可降低，9月25日起可申请置换贷款、可协商变更合同约定利率水平。《中国人民银行、国家金融监督管理总局关于降低存量首套住房贷款利率有关事项的通知》下发，自2023年9月25日起，存量首套住房商业性个人住房贷款的借款人可向金融机构提出申请，由金融机构新发放贷款置换存量首套住房商业性个人住房贷款。新发放贷款的利率水平由金融机构与借款人自主协商确定，但在贷款市场报价利率(LPR)上的加点幅度，不得低于原贷款发放时所在城市首套住房商业性个人住房贷款利率政策下限。新发放的贷款只能用于偿还存量首套住房商业性个人住房贷款，仍纳入商业性个人住房贷款管理。此外，存量首套住房商业性个人住房贷款的借款人亦可向金融机构提出申请，协商变更合同约定的利率水平。
两部门调整优化差别化住房信贷政策，首套住房商贷最低首付比例不低于20%，二套房首付比例不低于30%。中国人民银行、国家金融监督管理总局联合下发《关于调整优化差别化住房信贷政策的通知》，此次差别化住房信贷政策调整优化的重点包括：一是统一全国商业性个人住房贷款最低首付款比例政策下限。不再区分实施“限购”城市和不实施“限购”城市，首套住房和二套住房商业性个人住房贷款最低首付款比例政策下限统一为不低于20%和30%。二是将二套住房利率政策下限调整为不低于相应期限贷款市场报价利率(LPR)加20个基点。首套住房利率政策下限仍为不低于相应期限LPR减20个基点。各地可按照因城施策原则，在不低于上述全国统一的住房信贷政策基础上，根据当地房地产市场形势和调控需要，自主确定辖区内首套和二套住房最低首付款比例和利率下限。
（3）数据要素：贵州探索数据要素登记 包括数据资源和算法、算力（☆☆）
8月31日，贵州省大数据发展管理局官网公开《贵州省数据要素登记管理办法（试行）》草案，贵州省数据流通交易服务中心将对本省行政区域内的数据资源、算法模型、算力资源以及综合形成的产品和服务等数据要素进行初始登记、交易登记、信托登记、变更登记、注销登记、撤销登记和续证登记。取得登记凭证后，登记主体可以部分或全部享有“三权分置”的数据产权以及合法财产性权益。
（4）消费电子：华为发布Mate 60 Pro为全球首款支持卫星通话的大众智能手机 该机全面发售后迅速售罄（☆☆）
根据财联社8月29日报道，华为商城8月29日发布致华为用户的一封信，推出“HUAWEI Mate 60 Pro先锋计划”，在华为商城12:08正式上线，让部分消费者提前体验史上最强大的Mate手机。华为在卫星通信领域再次突破，Mate 60 Pro成为全球首款支持卫星通话的大众智能手机，即使在没有地面网络信号的情况下，也可以从容拨打、接听卫星电话。AI隔空操控、智感支付、注视不熄屏等智慧功能，在Mate 60 Pro上全面回归。同时，接入盘古人工智能大模型，为消费者提供更智慧的交互体验。
9月3日，华为Mate 60 Pro全面开售。天猫等渠道的部分颜色Mate 60 Pro手机在发售数秒内即售罄，其余渠道官方旗舰店的各颜色Mate 60 Pro手机也在一分钟内售罄。
（5）资本市场：北交所新一轮改革启动（☆☆）
9月1日晚，证监会发布了被称为“北交所深改19条”的《关于高质量建设北京证券交易所的意见》（下称“《意见》”）。“意见”提出了以下工作举措：一是加快高质量上市公司供给。有效改善新增上市公司结构，全面提升上市公司质量，优化发行上市制度安排。二是稳步推进市场改革创新。持续丰富产品体系，改进和完善交易机制，调整优化发行承销制度，加强多层次市场互联互通，扩大投资者队伍。三是全面优化市场发展基础和环境。更好发挥中介机构作用，持续提升监管效能，完善市场风险监测预警和评估处置机制，推进制度型对外开放，发挥好改革试验田作用。四是强化组织保障。加强组织领导，强化全链条监督制衡，做好新闻舆论引导。
同日，北交所发布了八项首批改革创新举措：一是完善投资者适当性管理；二是优化“连续挂牌满12个月”的执行标准；三是优化发行底价确定方式；四是就优化转板安排征求意见；五是优化做市交易制度安排；六是融资融券标的股票扩大至全市场；七是优化新三板分层标准；八是配套完善扩大做市商队伍相关安排。在进一步完善投资者适当性管理方面，修订后的《北京证券交易所投资者适当性管理办法》及其配套业务指南明确已开通科创板交易权限投资者申请开通北交所交易权限时，各证券公司不再核验投资者证券资产和交易年限，不再进行知识测评，投资者签订风险揭示书后即可开通北交所交易权限。
（6）5G：工信部：推进5G轻量化（RedCap）技术演进和应用创新发展（☆☆）
8月29日，工信部就《关于推进5G轻量化（RedCap）技术演进和应用创新发展的通知（征求意见稿）》意见提出，5G轻量化（RedCap，ReducedCapability的缩写）技术是5G实现人、机、物互联的重要路径。到2025年，5GRedCap产业综合能力显著提升，新产品、新模式不断涌现，融合应用规模上量，安全能力同步增强。全国县级以上城市实现5GRedCap规模覆盖，5GRedCap连接数实现千万级增长。5GRedCap在工业、能源、物流、车联网、公共安全、智慧城市等领域的应用场景更加丰富、应用规模持续提升。遴选一批5GRedCap应用示范标杆，形成一批可复制、可推广的解决方案，打造5个以上实现百万连接的5GRedCap应用领域。
（7）新能源汽车：七部门：力争新能源汽车全年销量900万辆左右 同比增长约30%（☆）
9月1日，工信部等七部门印发《汽车行业稳增长工作方案（2023—2024年）》，方案提出，2023年力争实现全年汽车销量2700万辆左右，同比增长约3%，其中新能源汽车销量900万辆左右，同比增长约30%；汽车制造业增加值同比增长5%左右。2024年，汽车行业运行保持在合理区间，产业发展质量效益进一步提升。
（8）人工智能：中国自主研发的人工智能大模型首次向公众开放服务（☆）
新华社北京9月3日电，百度的文心一言、抖音的云雀大模型、中科院的紫东太初大模型等8款由中国科技企业或科研机构自主研发的人工智能大模型，8月31日宣布正式面向公众开放服务。这是中国自主研发的人工智能大模型首次向公众开放服务。日前，百度、字节、商汤、百川智能等11家企业或机构的大模型位列首批通过备案。除8月31日宣布面向公众开放服务的8款外，还有3款产品或将择机向公众开放。
（1）半导体：ASML：已向荷兰政府申请许可证获批 在今年内仍可向中国出口部分高端浸润式光刻系统（☆☆☆）
根据财联社9月1日报道，荷兰最新芯片出口管制措施今天生效，ASML确认，目前ASML已向荷兰政府提出TWINSCAN NXT：2000i及后续推出的浸润式光刻系统的出口许可证申请。“荷兰政府也已经颁发了我们截至9月1日所需的许可证，允许ASML今年继续发运TWINSCAN NXT：2000i及后续推出的浸润式光刻系统。”ASML表示，在新的出口管制条例下，今年年底前ASML仍然能够履行与客户签订的合同，发运这些光刻设备。正如此前所说，我们预计出口管制条例不会对ASML 2023年财务展望或长期展望产生实质性影响。ASML称：我们的客户也已知悉出口管制条例所带来的限制，即自2024 年1月1日起，ASML将基本不会获得向中国客户发运这些设备的出口许可证。
（2）消费电子：苹果2023秋季新品发布会定档9月13日（☆☆☆）
8月30日消息，苹果宣布，将于2023年9月13日凌晨1点举行秋季发布会。主题为“好奇心上头”。按照外界预期，此次发布将推出新一代的iPhone 15系列，以及新一代Apple Watch S9和第二代 Apple Watch Ultra，新品有望于9月22日正式开售。据现有信息猜测，苹果将在发布会上推出新一代的iPhone机型，包括6.1英寸的iPhone 15，6.7英寸的iPhone 15 Plus，6.1英寸的iPhone 15 Pro和6.7英寸的iPhone 15 Pro Max。根据之前的爆料，今年所有型号预计都将配备“灵动岛”，搭载苹果首款3纳米芯片A17以及高通新一代5G基带。此外，全系列产品都将换装USB-C接口，取代之前的Lightning接口。分析师预计，iPhone 15 Pro的起价可能会达到1099美元(约合人民币8012元)，而iPhone 15 Pro Max的价格可能会涨到1199美元(约合人民币8741元)。这一价格上涨将对消费者的购买决策产生影响，但考虑到苹果产品的品质和新功能，这一价格上涨也在预期之内。
（3）新能源汽车：新款特斯拉Model 3开启预售，价格不降反升（☆☆）
9月1日，特斯拉中国官网显示，特斯拉Model 3 焕新版正式开启预售。其中，Model 3后轮驱动焕新版25.99万元起售，Model 3长续航全轮驱动焕新版售价29.59万元起售。这是Model 3车型6年来首次更新，新车预计交付时间为今年四季度。官网显示，该车长续航版拥有高达713公里的续航里程（CLTC预估值）。此前有信息显示，新款Model 3后驱版车型电池容量增加到66kwWh，而高性能版车型换装成宁德时代提供的装磷酸锰铁锂电池，容量由现款的78.4kWh，调整为72kWh。另有信息显示，新款Model 3将移除所有雷达，包括超声波雷达、毫米波雷达，想要依靠真正的“纯视觉”实现自动驾驶。
（4）石油：俄罗斯与OPEC+达成一致，俄方同意进一步削减石油出口，油价涨幅扩大（☆☆）
根据华尔街见闻8月31日报道，有媒体称，俄罗斯副总理诺瓦克告诉总统普京，俄罗斯与OPEC+达成一致，同意进一步削减石油出口。俄方将于下周宣布其若干后续措施。俄罗斯寻求继续削减石油出口的消息出来后，WTI原油期货涨幅扩大至1.9%，刷新8月11日以来盘中高位至83.23美元/桶。不过此后，油价涨幅收窄。
（5）存储：Meta、英伟达相继到访SK海力士 讨论DRAM/HBM供应（☆☆）
根据《科创板日报》8月29日报道，Meta高层于8月24日参观SK海力士总部，考察DDR5、HBM生产设施及EUV设备，并在利川园区进行DDR5质量审核。双方讨论了DDR5供应问题，据悉Meta还要求SK海力士额外供应高性能、高效率的DDR5服务器DRAM。另外，英伟达预计将在本周访问SK海力士利川园区，预计将审查SK海力士HBM3E产线，双方预计将讨论有关HBM的产品供应问题。
（6）半导体：软银将苹果、英伟达、三星等列为Arm战略投资者（☆）
根据财联社9月4日报道，年内最大的IPO——软银集团旗下Arm即将登陆美国纳斯达克。科技巨头苹果、英伟达、英特尔、三星都将成为Arm此次IPO的战略投资者。多方消息称，软银集团已将Arm大客户苹果、英伟达、英特尔、三星电子等，安排为Arm美国IPO的战略投资者，投资方还包括AMD、谷歌、新思科技等，将分别认购2500万美元至1亿美元的Arm股票。
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发表于 2023-9-5 02:30
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